Méthodes d'arbres

Option américaine : définition, exercice anticipé, option path dependent, temps d'arrêt, prix théorique ;
Arbre binomial de Cox Ross Rubinstein : dynamique du sous-jacent, paramètre de diffusion, exemple d'évaluation d'une option américaine ;
Arbre trinomial de Kamrad Ritchken : arbre recombinant, probabilité de transition, calcul des paramètres, exemple d'évaluation d'une option américaine.

Pricing par Monte Carlo.

Simulation informatique des principales variables aléatoires usuelles ;
Simulation des processus stochastiques financiers ;
Méthodes Monte Carlo : expression générale du prix d'un produit dérivé, loi des grands nombres, minimisation de l'erreur, méthodes de réduction de la variance, calcul des indicateurs de risques ;
Application : pricing d'options européenne, digitale et asiatique ; par simulations Monte Carlo. Réduction de la variance par la méthode de la variable de contrôle.